Злая колдунья мечтает о власти над миром, но для свершения темного обряда ей необходима помощь ребенка с чистой душой. Обманом она завлекает в свои чертоги юного Якоба, сына простых горожан. Однако, встретив решительный отказ мальчика участвовать в злодеяниях, ведьма жестоко мстит ему. Она накладывает страшное проклятие, превращая красивого ребенка в нескладного карлика с огромным носом. Теперь Якобу предстоит пройти через испытания, чтобы вернуть свой истинный облик.